咸村之名始于唐末宋初，传说仕本村李氏宗祖岳王兵败夜过此地。闻村人熟睡鼾声如雷，脱口而成“鼾村”（鼾与咸谐音）而得名。早在新石器时代，咸村就有人类活动。经元衰，明重建，清扩充，几度波折变迁发展至今，当时衙署设在洋中。先始发展乡路要道川中至临溪芝田，后发展至洋中、巷里、宝坑、咸洋，因该区村舍多沿溪而建，又恰有八村，故雅称桃源八境。
咸村镇明时分属十四、十五、十八、十九都，隶宁德县辖。清初，十五、十八都划入周墩县丞辖治，十四、十九都仍属宁德县。民国时称咸杉乡。民国37年（1948）9月，咸杉乡划入周宁县辖后，析出蒲溪乡的碧岩、樟源，西社乡的枣岭、樟冈、詹家和咸杉乡的咸村、洋坂、桐坑、云芹共9保，设桃源乡。1950年属第三区。1955年9月改称咸村区。1958年8月，改设咸村、枣岭、樟源3个乡（后改称人民公社）。1959年1月，玛坑、沈洋并入成立咸村公社。1961年8月，划为咸村、玛坑、樟源3个公社。1963年3月，又合并为咸村区。1966年8月，分设咸村、玛坑公社。1984年4月建咸村乡。1990年5月8日撤乡建镇，下辖一个居委会，24个村委会、104个自然村，镇驻地咸村村。集镇北距县城38公里，距最近樟源村3.5公里，南距蕉城区霍童镇15公里。距川中村2公里，紧邻集镇建设村庄有宝坑、咸洋、芝田、下坂头、洋中村。
咸村镇属中亚热带海洋性季风气候,为周宁县南部温暖气候区,平均海拔105米,年平均气温18.9℃,极端最高气39.3℃ ,极端最低气温-5.3 ℃,年均日照时数1751.9小时,多年降雨量平均1620.7毫米，降雨日数156.2天,主要分布在7~9 月的雷雨季、年均雾日91天，无霜期256天，相对湿度80%,主导风向为东南、偏东风、静风频率24%。
咸村镇位于周宁县南部，地处天山顶与楼坪夹崎的中间河谷地带，东与宁德市赤溪镇为界；西接礼门乡油湾大队；南以霍童溪与宁德市瀛洲、柏步等地隔溪相望；北靠天山与七步镇接壤。 梨外线公路穿镇而过 ，镇域面积164平方公里,耕地面积2.3万亩,水田面积1.63万亩。咸村集镇位临桃源溪畔，地处五虎山和坪坑岗夹崎的南北走向的山间河谷平原，全县四大溪流之一的桃源溪自北向南贯穿集镇，与樟源溪一并将集镇切割成：船形、带形、柄状三块土地。平均海拔97米，南北向有大片良田，地形平坦，地势由西北倾向东南。.